美国人可以直接从房地美房利美贷款吗？

这个问题最简单的答案就是：不可以。

房地美和房利美是美国政府赞助企业（Government Sponsored Enterprise，GSE），他们由政府支持，但不是政府的一部分。房地美和房利美不直接向贷款申请人放贷，而是从金融机构购买合格的、打包了的抵押贷款，也就是俗称的“抵押贷款证券化”，同时也是诱发金融危机的重要因素之一。

因此，金融机构如果想把抵押贷款卖给房地美和房利美，就必须在审核贷款申请的时候，保证申请人符合房地美和房利美制定的一些规定，比如负债收入比、620分以上的信用分数、一定比例的首付款等。金融机构根据贷款人的信用等级和风险等级来决定是否放贷以及相应的利率。然后，金融机构会将符合要求的抵押贷款打包以后出售给房地美和房利美，从而实现融资，保证金融机构资金的流动性，以放贷给其他贷款人。

所以，当美国人需要申请贷款的时候，他们会去银行、信用社或者其他贷款机构，根据他们的信用分数，来获得相应额度和利率的贷款。信用分数越高、信用记录越好，就越容易获得更好条件的贷款，不同金融机构也会根据自身的流动性、盈利目标以及风险承受等因素，给申请人开出不同的利率条件。贷款申请人货比三家以后，确定一家自己的贷款机构，签合同、取得资金，然后按约定每月还款给发放贷款的金融机构。

很多情况下，在申请人取得资金以后很短的时间内，放贷金融机构已经不拥有某个客户的贷款了（他们已经将抵押贷款转售了），但是他们一般依然负责这笔贷款的后续服务（结算还款等），从而从中向这笔贷款的实际融资方收取一定的服务费作为盈利。同时，金融机构会将借款人的还款情况反馈给信用评级机构，从而更新借款人的风险信用评级。

不可以，两房的业务主要在房产抵押贷款的二级市场。
罗斯福总统实施的“新政”中有一条是：居者有其屋。说起来有点“大庇天下寒士俱欢颜”的感觉。1938年，“居者有其屋”的政策产物——房利美诞生了。

成立之初，房利美的模式是这样的：

• 以政府的名义发行债券筹集资金
• 从银行购买并持有房产抵押贷款合同
• 银行得到现金资本后，可以向更多的购房者提供贷款

总结下来就是做房产抵押贷款的二级市场。

插播：二级市场与一级市场的差别
超市向果农买苹果，这个交易就发生在一级市场；你在超市买苹果，这个交易就发生在二级市场。如果你去农家乐玩，顺便买了点苹果，恭喜你成为了一级市场购买方！

未完待续

。。。大体而言。。。两房负责帮金融机构完成贷款的资产证券化

一楼是超百度百科的吧。两房并非普通商业银行，不从事个人信贷业务，主要是通过购买银行打包的（AIG等）的MBS并进行二次打包，重组，出售给投资机构：对冲基金，投资银行等的业务从而盈利。算是个二道贩子，07年破产后成为政府赞助企业。