消费金融公司本质上和小额贷款公司有什么区别？

何田白米Ⅲ级

1、注册难度：
（1）审批机构
消费金融公司归银监会审批，之前就4家，去年底今年批了几家，具体见国内从事消费金融的公司是不是只有捷信金融？怎么看待国内消费金融的发展趋势？ - 消费金融公司
小贷公司归各地金融办管，截至今年一季度末已有8922家，贷款余额9454亿元，一季度新增人民币贷款22亿元，具体见http://www.pbc.gov.cn/publish/diaochatongjisi/3172/2015/20150423141843412806693/20150423141843412806693_.html
（2）股东要求
消费金融公司股东要求很高，如果金融机构，资本600亿元以上，非金融机构上年收入300亿元以上，还有几年经验、若干年内不得转让股份、注册资本为实收资本等硬指标，具体见消费金融公司试点管理办法(2013年11月14日)_百度文库
小贷公司对股东的几乎没要求，就一个比较虚的”无犯罪记录“之类，具体见银监会央行发布关于小额贷款公司试点的指导意见
（3）注册资本
消费信贷公司最低3亿元，小贷最低500万元，各省市会有自己的规则，比如上海2000万元（崇明1000万元）上海市小额贷款公司办理管理办法

2、资金来源
小贷公司最多可在注册资本之外融资50%用于放贷，深圳等地出台政策可以通过金交所融资，杠杆可到1-2倍（阿里小贷已经通过资产证券化做到了10倍左右的杠杆）。
消费金融公司，官方规定就是可以同业拆借1倍。但有规定说经批准可以发”金融债“，这个就是放大杠杆的利器呀。

3、业务内容
小贷公司：监管要求是单笔额度不超过注册资本5%，比如1个亿注册资本，单个客户贷款不超过500万。很多小贷公司业务重点是中小企业房产抵押贷款，一笔几百万那种。比如亚联财http://www.uaf.com.cn/home/loan_service/fa#s（可能是国内注册资本最多、覆盖范围最广的小贷公司，隶属香港的新鸿基公司，不是新鸿基地产）

消费金融公司：单笔不超过20万元，这个绝大多数就属于真正的消费性用途了，也基本不会涉及到抵押，比如中银消费还给应届毕业生提供短期贷款，最高额度不超过10000。具体见中银消费门户网站

4、业务布局
小贷公司一般各地都要求只在当地做业务，当然很少有完全遵守的。消费金融公司似乎没有地域限制，现在捷信的业务覆盖估计上百个城市了。http://www.homecreditcfc.cn/zh/DefaultTianJin.aspx

老夫白米Ⅲ级

消费金融公司”是什么？是支付宝“借呗”？是京东白条？是分期乐趣分期？No，它们都不是。
　　根据2013年11月银监会发布的《消费金融公司试点管理办法》所给出的定义，消费金融公司是指经中国银行业监督管理委员会批准，在中华人民共和国境内设立的，不吸收公众存款，以小额，分散为原则，为中国境内居民个人提供以消费为目的的贷款的非银行金融机构。
　　仅仅是“经中国银行(601988,股吧)业监督管理委员会批准”这一项，就把上文所列的几家全否定了。更具体的区别见下表：
可以看出，消费金融公司有如下特点：
　　1、消费金融公司属非银行金融机构，归央行和银监会监管；而阿里花呗、京东白条、以及P2P网贷、线上分期购物平台所做的消费金融业务，目前并没有纳入监管；
　　2、消费金融公司可以吸收股东存款、享受同行业拆借、发行金融企业债券，进行固定收益的投资，因此，融资成本更低；
　　3、在消费金融公司的借款行为已被纳入央行征信系统，逾期行为会影响征信记录；
　　4、服务客户主要为不容易取得信用卡贷款或其他传统的银行贷款服务的中低收入人群，贷款审批无需抵押，可迅速放款；
　　5、盈利模式是向借款客户收取利息、贷款管理费、客户服务费等，由于风险相对较高，所以费用相比传统银行要高。
　　“消费金融，我的理解就是把银行的信用卡业务和零售银行业务拆分出来，形成一个独立的牌照。”马上消费金融创始人赵国庆给出了更通俗的解释。
二、三个典型样本
小额贷款公司与消费金融公司
小额贷款公司是指由自然人、企业法人与其他社会组织投资设立，不吸收公众存款，经营小额贷款业务的有限责任公司或股份有限公司。
消费金融公司是指经中国银行业监督管理委员会批准，在中华人民共和国境内设立的，不吸收公众存款，以小额，分散为原则，为中国境内居民个人提供以消费为目的的贷款的非银行金融机构。
二者的区别是什么？
最大的区别是小额贷款公司不是金融机构，由各地政府的金融办监管。消费金融公司属非银行金融机构。归央行和银监会监管，另外金融机构可以享受同行业拆借，可以纳入央行征信系统等优待政策。
具体区别如下：
注1：个人耐用消费品贷款是指消费金融公司通过经销商向借款人发放的用于购买约定的家用电器、电子产品等耐用消费品（不包括房屋和汽车）的贷款。
注2：一般用途个人消费贷款是指消费金融公司直接向借款人发放的用于个人及家庭旅游、婚庆、教育、装修等消费事项的贷款。（消费金融公司须向曾从本公司申请过耐用消费品贷款且还款记录良好的借款人发放一般用途个人消费贷款）
它们之间的业务冲突吗？
各地小额贷款管理办法没有规定限制小额贷款公司不可以做个人耐用品消费信贷业务，原则上是可以的。但是个人耐用品消费信贷业务的盈利模式主要是依靠完善的信用体系来提高业务速度和质量，规模化的发展是盈利的基础。而小额贷款公司的经营范围一般都限制在所注册的区（县）以内，不适合规模化发展。几乎所有的小额贷款公司都不经营跟人耐用品消费贷款。（据了解目前只一家日本零售业的小额贷款公司有个人耐用品消费贷款业务。
消费金融公司虽然是非银行金融机构，但是由于受到管理办法的限制并不能从事小额贷款公司的一般小额贷款业务。

李天野白米Ⅲ级

消费金融公司和小贷公司其实本质上都是贷款公司，都是在你需要钱的时候借钱给你，只不过利息比较坑，不，应该说相当坑。
但是两者其实在模式上还操作上有着较大的区别，这样的区别目前被不少钻空子的人所利用在套现，具体怎么操作那又是个很长的故事了……
简单说一下两者的区别，最根本的是两点，第一是消费场景的有无，第二是是否存在非信用贷的其他放款方式，也就是是否存在抵押或者质押。
消费金融公司所针对的当然是消费场景，针对消费场景一般来说风险会低一些（一般来说的意思当然是有特殊情况，比如花呗套现等等）。为什么说风险会低一些呢，首先一般消费场景中需要借款的人目的还是为了要买下想买的东西，这些人比借钱赌博或者干啥啥的人违约的概率要小很多，其次，因为有了消费场景，消费金融公司可以直接打款给商家，不需要经过借款人的手，这样在一定程度上风险也小一些。总而言之就是消金公司知道你拿着钱去干啥了，这钱也不给你，你这只能用它来做这个，而小贷公司就是把钱给你，不知道你是拿钱去干啥，你可能去赌博可能去炒股可能去干别的什么事，这种不确定性会营销到还款意愿，也会影响到风险，所以一般小贷的利率比消金的要高很多。
第二点是，消金是信用贷，你不需要进行抵押或者质押自身资产就可以获得授信，而小贷有信用贷，也有抵押质押的模式，其实根本原因还是之前说的那个逻辑，消金的场景风险更低，小贷的不确定性太高了，没人放心借钱给你，所以加上了不少惩罚性利率。

匿名用户白米Ⅲ级

最大的区别，小贷目标群体是小微企业，消费金融主要针对个人消费用户

晓菜GO 白米Ⅲ级

楼上的同志们把情况基本都说清了，从持牌类消费金融公司开展业务的实际过程中来看，简单归纳3点明显的优势：
1、品牌。从申请注册的管理部门、股东要求、注册资金即可看出消费金融拍照的价值。目前原则上一省只批一家消费金融公司（成熟一家批一家），大部分的消费金融公司都属于银行系（中银、北银、兴业等）和产业巨头系（苏宁、海尔等），都带着天生的英雄光环，这是小贷公司所不可比拟的。
2、资金成本。这是核心竞争力之一，因股东背景，方式方法多样：同业拆借、ABS等，获得资金的成本小贷公司是远远做不到的。
3、人行征信。持牌类消费金融公司都是接入人行征信的，获得的客户征信信息的完整性、有效性、真实性是其他所谓的三方大数据风控系统所无法匹敌的，对贷前、贷中、贷后所起到的风险防空所用是巨大的。